Cómo realizar un análisis financiero a una empresa para invertir

¿A menudo piensas cómo invertir en la bolsa, en acciones, en divisas, en esquemas de ahorro u otros instrumentos de cobertura que te permitan obtener rendimientos? 

Si tu respuesta es afirmativa, es esencial que investigues sobre las diferentes empresas para invertir, lo cual puedes hacer a través de un análisis financiero o uno fundamental. 

¿Qué conocerás con un análisis financiero?

Por medio de este estudio podrás conocer los: 

  • Índices de rentabilidad.
  • Índices de liquidez.
  • Índices de endeudamiento.
  • Índices de cobertura.
  • Índices bursátiles.
  • Índices de actividad y rotación.
análisis financiero

¿Cómo realizar un análisis financiero?

  1. Elige el tipo de análisis* que vas a realizar:
  • Vertical: funciona para cotejar el estado de cuenta de la empresa en diferentes lapsos de tiempo o realizar una comparativa entre el comportamiento de distintas compañías de la misma rama. 
  • Horizontal: sirve para conocer las variaciones de los estados de cuenta de la empresa en dos períodos de tiempo. 
  1. Determina los KPI ‘s  que te gustaría conocer (ROI, ROE, solvencia, liquidez, rentabilidad, endeudamiento, entre otros). 
  1. Consulta diferentes fuentes de información que sean confiables, donde puedas obtener datos como: 
  • Reseñas de la compañía
  • Reportes Financieros. 
  • Proyecciones Históricas.
  • Planes a futuro.
  • Información anual y trimestral (esta se suele encontrar en internet cuando la empresa cotiza en la bolsa). 
  • Noticias de prensa. 

Análisis Fundamental

análisis financiero

Otra forma de conocer las mejores empresas para invertir es a través de un análisis fundamental, mediante el cual podrás: 

  1. Valorar el patrimonio neto: lo invertido por los accionistas para crear la empresa + lo que se va acumulando a través del tiempo, considerando tanto los activos como los pasivos. 
  1. Determinar si es una empresa de valor debido a que cumple con características como: 
  • Un precio de mercado fijado por el presente. 
  • Es una compañía sin fluctuaciones masivas. 
  • Una sólida posición en el mercado, gracias a que cuenta con flujos de caja estables. 
  • Potencial de crecimiento limitado. 
  • Fluctuaciones que dependen del tamaño de sus negocios. 
  1. Analizar las diferencias entre: 
  • Ingresos y gastos.
  • Costes fijos y variables. 
  1. Conocer el Cash Flow.
  1. Realizar un análisis de Ratios que incluya: 
  • El beneficio anual de una empresa o PER para saber si se encuentra alto (el precio de la acción es caro y los accionistas pagarían un costo alto por ella) o bajo (el precio de la acción es barato). 
  • El porcentaje de los beneficios que la compañía reparte entre sus accionistas como dividendos y si este porcentaje de Pay-out es el adecuado. 
  • El porcentaje del precio que la compañía paga en dividendos para saber la rentabilidad de la inversión. Se calcula a través de la fórmula: Dividend Yield = Precio de la acción / dividendo.
  • El beneficio neto obtenido por cada acción. 
  • El comparativo del precio de una empresa respecto a su valor en libros o valor contable. 
  • El nivel de deuda que tiene la empresa. 

Como pudiste ver, tanto el análisis financiero, como el análisis fundamental son excelentes estudios que puedes realizar para elegir en qué o cuáles empresas te conviene realizar inversiones. 

Referencias: 

https://www.gestiopolis.com/tutorial-de-analisis-financiero/

https://www.bbva.es/estaticos/mult/Curso_analisis_fundamental_tcm924-530363.pdf

Si quieres conocer más sobre nosotros, te invitamos a visitar nuestro blog, redes sociales y a poner en práctica los análisis que viste en este artículo.

*Esta publicación es educativa y no una sugerencia de inversión.